Formel for rentabilitetsforhold (indholdsfortegnelse)
- Formel for rentabilitetsforhold
- Eksempler på formel for rentabilitetsforhold (med Excel-skabelon)
Formel for rentabilitetsforhold
Rentabilitet er, som navnet antyder, et mål for den fortjeneste, som virksomheden genererer. Så rentabilitetsforhold er dybest set et finansielt værktøj, der hjælper os med at måle en virksomheds evne til at skabe indtjening i betragtning af omkostningsniveauet, de pådrager sig. Disse nøgletal tager højde for forskellige elementer i resultatopgørelsen og balancen for at analysere, hvordan virksomheden har haft det. Højere værdi af disse forhold sammenlignet med konkurrence og marked, bedre virksomhedens resultater.
Der er forskellige typer af rentabilitetsforhold. Lad os se alle disse forhold én ad gangen:
- Fortjenstmargenforhold: Disse nøgletal sammenligner forretningens overskud (brutto overskud, driftsresultat, nettoresultat osv.) Med dets salg.
Gross Profit Margin = (Gross Profit / Sales) * 100
Brutto fortjeneste = salg - COGS
Operating Profit Margin = (Operating Profit / Sales) * 100
Driftsresultat = indtjening før renter & skat (EBIT) = salg - COGS - driftsudgifter
Net Profit Margin = (Net Income / Sales)* 100
- Afkast på aktiver: Dette forhold siger grundlæggende, at hvad der er det afkast, som virksomheden genererer, hvilket giver niveauet for aktiver, som virksomheden har.
Return on Assets = (Net income / Assets)* 100
- Afkast på egenkapital: Dette forhold måler det afkastniveau, som virksomheden producerer for hver dollar, som en investor har sat i det. Så grundlæggende sammenligner den indkomsten med den egenkapital, som investorer har investeret.
Return on Equity = Net Income / Shareholder's Equity
Eksempler på formel for rentabilitetsforhold (med Excel-skabelon)
Lad os tage et eksempel for at forstå beregningen af formel for rentabilitetsforhold på en bedre måde.
Du kan downloade denne Rentabilitetsforhold Formel Excel-skabelon her - Rentabilitetsforhold Formel Excel-skabelonRentabilitetsforhold Formel - Eksempel # 1
Et selskab ABC Inc. har følgende poster på sin balance. Beregn formel for rentabilitetsforhold for det samme.
Lad os nu beregne rentabilitetsforhold ved hjælp af formel.
1. Bruttomarginal:
Bruttomarginal beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Bruttomarginal = (Brutto fortjeneste / salg) * 100
- Bruttomarginal = ($ 400 / $ 1000) * 100
- Bruttomargin = 40%
2. Driftsresultatmargin:
Driftsresultatmargin beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Driftsresultatmargin = (driftsresultat / salg) * 100
- Driftsresultatmargin = ($ 200 / $ 1000) * 100
- Driftsresultatmargin = 20%
3. Nettovinstmargin:
Nettovinstmargin beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Netto fortjenstmargen = (Nettoindkomst / salg) * 100
- Netto fortjenstmargen = ($ 140 / $ 1000) * 100
- Netto fortjenstmargen = 14%
4. Afkast på aktiver
Afkast på aktiver beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Afkast på aktiver = (nettoindkomst / aktiver) * 100
- Afkast på aktiver = ($ 140 / $ 1000) * 100
- Afkast på aktiver = 14%
5. Afkast på egenkapital:
Afkast på egenkapital beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Afkast på egenkapital = Nettoindkomst / aktionærers egenkapital
- Afkast på egenkapital = $ 140 / $ 700
- Afkast på egenkapital = 20%
Rentabilitetsforhold Formel - Eksempel # 2
Lad os se på dette brancheeksempel for bedre at forstå Profitability Ratios-formlen. Jeg har taget Tata Motors som et eksempel:
Resultatopgørelse:
Balance:
Aktionærs egenkapital:
Kildelink: https://in.finance.yahoo.com/quote/TTM/financials?p=TTM
Ved hjælp af balance og resultatopgørelse har vi følgende information for året 2018:
Lad os nu beregne rentabilitetsforhold ved hjælp af formel.
1. Bruttomarginal:
Bruttomarginal beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Bruttomarginal = (Brutto fortjeneste / salg) * 100
- Bruttomarginal = ($ 1.259.786.700 / $ 2.942.425.700) * 100
- Bruttomargin = 42, 81%
2. Driftsresultatmargin:
Driftsresultatmargin beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Driftsresultatmargin = (driftsresultat / salg) * 100
- Driftsresultatmargin = ($ 117.875.100 / $ 2.942.425.700) * 100
- Driftsresultatmargin = 4, 01%
3. Nettovinstmargin:
Nettovinstmargin beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Netto fortjenstmargen = (Nettoindkomst / salg) * 100
- Netto fortjenstmargen = ($ 90.913.600 / $ 2.942.425.700) * 100
- Nettovinstmargin = 3, 09%
4. Afkast på aktiver
Afkast på aktiver beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Afkast på aktiver = (nettoindkomst / aktiver) * 100
- Afkast på aktiver = ($ 90.913.600 / $ 3.313.505.100) * 100
- Afkast på aktiver = 2, 74%
5. Afkast på egenkapital:
Afkast på egenkapital beregnes ved hjælp af nedenstående formel
Afkast på egenkapital = Nettoindkomst / aktionærers egenkapital
- Afkast på egenkapital = $ 90.913.600 / $ 954.279.100
- Afkast på egenkapital = 9, 53%
Ting at huske
- Vi kan ikke kun stole på bruttomargin, og det fortæller os ikke den rigtige historie. Da bruttomarginen ikke inkluderer driftsudgifterne, kan det undertiden være vildledende. For eksempel kan erhvervslivet have gode bruttomarginer, men på grund af høje driftsudgifter er nettoresultatmarginalen ikke så god.
- Selv om formlen om rentabilitetsforhold hjælper os med at analysere forretningsresultater, er disse forhold generelt sammenlignelige. Virksomheder, der opererer i forskellige brancher, har en anden måde at drifte på og forskellige udgifter. For eksempel kan en nettoresultatmargin fra IBM ikke sammenlignes med Starbucks.
- Tilsvarende er et fald i nettoresultatmargin ikke altid dårligt for en virksomhed, der er i et voksende stadie. Undertiden glemmer virksomheden deres overskud og margin og giver enorme rabatter til kunderne for at øge deres tilstedeværelse i branchen og kunderne.
- Virksomheder kan kunstigt opblåse afkastet på aktivnummeret ved at reducere deres aktiver i balancen. En måde at gøre dette på er ved at vælge en anden afskrivningsmetode sammenlignet med konkurrencen. For eksempel, hvis virksomhed A bruger en lineær metode til afskrivning, og B bruger dobbelt faldende metode, vil B have en højere ROA i begyndelsen og lavere ved slutningen sammenlignet med A
- Nogle gange har virksomheder sæsonbestemt salg, og indtægterne kan variere i overensstemmelse hermed. Så det tilrådes altid at sammenligne et rentabilitetsniveau for en virksomhed med dens resultater sammenlignet med samme periode sidste år
Relevans og anvendelser Formel for rentabilitetsforhold
Rentabilitetsforholdsformlen er et af de vigtigste værktøjer til økonomisk analyse. Alle ønsker at dyrke deres hårdt tjente penge og vil ikke kunne lide at investere i forretninger, der ikke er sunde. Rentabilitetsforhold er for dem en økonomisk måling, der bedømmer virksomhedernes evne til at opnå overskud og betragtes som en værdig investering.
Investorer, porteføljeforvaltere og endda folk, der ikke har godt kendskab til økonomisk viden, kan bruge dette værktøj til at tage en informeret beslutning om præstationen for de virksomheder, hvor de vil investere. På samme linje kan ledelsen af virksomheden også træffe forretningsrelaterede beslutninger som ekspansion, diversificering osv., Så de kan forbedre deres rentabilitet.
Anbefalede artikler
Dette har været en guide til formel for profitability Ratios. Her diskuterer vi Sådan beregnes rentabilitetsforhold sammen med praktiske eksempler og downloadbar excel-skabelon. Du kan også se på de følgende artikler for at lære mere -
- Hvordan beregnes amortisering?
- Lommeregner for CAPM-formlen
- Eksempler på EOQ-formler
- Formel for tilbagebetalingstid