Definition af likviditetsstyring
Pengestyring er også kendt som Treasury Management refererer til processen med indsamling, styring og anvendelse af pengestrømme med det formål at opretholde et anstændigt likviditetsniveau, og det involverer finansielle instrumenter såsom statskasseveksler, indskudsbevis og pengemarkedsfonde det samme stof for ikke kun enkeltpersoner men også organisationer.
Forklaring:
Det er en proces, hvor kontanterne indsamles, udbetales og investeres, så der er maksimal likviditet. Kontantstyring hjælper også med at maksimere lønsomheden ved at optimere kontantudnyttelsen. Det hjælper også med at skabe hensættelser til fremtidige beredskaber såsom økonomisk afmatning, dårlig gæld osv.
Typer af kontanthåndtering
Følgende er følgende typer:
- Pengestrøm fra driftsaktiviteter: Det findes i pengestrømsopgørelsen for en organisation, og det inkluderer ikke pengestrøm fra investering.
- Gratis pengestrøm til egenkapital: Fri pengestrøm til egenkapital repræsenterer det beløb, der er til rådighed, efter at kapitalen er geninvesteret.
- Gratis pengestrøm til firmaet: Det bruges til værdiansættelse og økonomisk modellering.
- Nettoændring i kontanter: Det henviser til bevægelsen i det samlede pengestrømme fra en bestemt regnskabsperiode til en anden.
Roller og funktioner i kontanthåndtering
Rollerne og funktionerne forklares nedenfor-
1. Beholdningsstyring
Cash management hjælper en organisation med at styre sine varebeholdninger. Højere lagerbeholdning indikerer fanget salg, og dette fører yderligere til mindre likviditet. Derfor skal et selskab altid fokusere på hurtigt at passe sin bestand for at give mulighed for bevægelse af kontanter.
2. Forvaltning af tilgodehavender
En virksomhed fokuserer på at hæve sine fakturaer, så salget kan øges. Kreditperioden med hensyn til modtagelse af kontanter kan variere mellem mindst 30 og højst 90 dage. Dette betyder, at organisationen har registreret alt sit salg, men kontanterne til disse transaktioner er endnu ikke modtaget.
I et sådant scenario vil funktionen af kontanthåndtering sikre, at der sker en hurtigere inddrivelse af alle tilgodehavender for at undgå en sandsynlig kontantknas. Det inkluderer også en opfølgningsmekanisme, der sikrer, at der er hurtigere opsving, og som også gør virksomheden opmærksom på fremtidige uønskede situationer som dårlig gæld osv.
3. Gældsforvaltning
Dette er også en vigtig funktion af kontanthåndtering, hvor virksomhederne kan benytte fordele som kontantrabatter og kreditperiode.
Mål med kontanthåndtering
Målene med kontanthåndtering inkluderer opfyldelse af krav til driftskapital, håndtering af uorganiserede omkostninger, planlægning af kapitaludgifter, passende anvendelse af midler, planlægning af kapitaludgifter, igangsættelse af investeringer osv. De andre mål for kontanthåndtering er maksimal likviditet, regulering af pengestrømme, maksimering af værdien af de disponible midler og sænkning af omkostningerne til midlerne.
Grundlæggende principper for kontanthåndtering
Principperne for kontantstyring er-
1. Opretholdelse af lavere lagerniveauer: At holde et større lagerbeholdning kan ofte føre til et scenarie, hvor kontanter unødigt sidder fast. Selv lagerpladsen bliver besat unødigt. Virksomheder skal komme med passende teknikker og strategier for at kunne opretholde lavere lagerbeholdning.
2. Fremskynde processen med kontantfordringer: Virksomhederne skal tilskynde sine klienter og kunder til at betale deres kontingent hurtigere, og de skal tilbyde dem lukrative rabatter og sådanne andre ordninger, der motiverer dem til at betale så tidligt som muligt.
Eksempel på kontanthåndtering
Følgende er ABCs ugentlige gennemsnitlige kontantsaldo:
I alt: 46.000 $
Årlig rente = 12%
Månedlig gennemsnitlig kontantsaldo beregnes som
- Månedlig gennemsnitlig kontantsaldo = $ 46.000 / 4
- Månedlig gennemsnitlig kontantsaldo = $ 11.500
Månedlig afkast på den gennemsnitlige kontantsaldo beregnes som
- Månedligt afkast på gennemsnitlig kontantsaldo = $ 11.500 * 0, 1
- Månedligt afkast på gennemsnitlig kontantsaldo = $ 115
Ved hjælp af dette vil virksomheden styre likviden til sin virksomhed.
Cash Management Strategies
Strategierne for kontanthåndtering er:
- Man skal altid bede om en milepæl eller indbetaling
- Kunderne skal opfordres til at rydde deres regninger hurtigere
- Man skal altid sørge for, at udgifterne altid er minimale eller endda forsinkede.
- Man skal anmode leverandørerne om at ændre deres betalingsbetingelser
- Finansier og udfør indkøbsordrer
- Tomgangsudstyr skal sælges eller lejes
- Øg fortjenstmargenerne
- Faktura factoring / faktura diskontering / faktura finansiering / salg fakturaer
Forskellige typer kontantstyringsværktøjer
Følgende er de forskellige typer som anført nedenfor:
- Kortsigtede instrumenter såsom pengemarkedsinstrumenter og gensidige fonde, statskasseveksler, indskudsbevis (CD) osv.
- Checkkonto
- Opsparingskonto
- Langtidsopsparingsinstrument med lav risiko
Begrænsninger i kontanthåndtering
Begrænsningerne er som følger:
- Kontantstyring ignorerer periodiseringen af regnskabsmæssig karakter
- Det er historisk, det vil sige, det omorganiserer de aktuelle oplysninger, der findes i resultatopgørelsen og balancen.
- Det er ikke en erstatning for resultatopgørelsen
- Det ignorerer ikke-kontante transaktioner
Fordele og ulemper
Følgende er fordele og ulemper som givet nedenfor:
Fordele
Fordelene anført nedenfor er som følger
- Kontantstyring tillader beregning af kontante overskud og ikke kun overskud fra udestående indkomster og kreditomsætning.
- Det hjælper med at opdage kontantforfalskning
- Det giver mulighed for at fremskynde arbejdskapitalcyklussen
- Det hjælper med at belønne sådanne debitorer, der foretager hurtigere betalinger
- Det fremskynder driften af en organisation.
Ulemper
Ulemperne anført nedenfor er som følger
- Forvaltning af kontanterne kræver de specificerede færdigheder hos den person, der administrerer dem.
- Det er en tidskrævende proces.
Konklusion
Cash management er også bedre kendt som Treasury Management. En kasserer i en organisation tager sig af den samlede kontanthåndtering for det samme. Det hjælper med at estimere det kontante overskud i stedet for det overskud, der optjenes gennem kreditomsætning. Det kan også hjælpe med at spore kontantforfalskning.
Den løser alle de problemer, der vedrører manglen på driftskapital. Det sikrer også, at en virksomheds solvens ikke påvirkes, og den aktuelle værdi af penge tages mere effektivt i brug sammen med at fremskynde virksomhedens operationelle aktiviteter. Det skal dog bemærkes, at det ikke er en erstatning for resultatopgørelser.
Anbefalede artikler
Dette er en guide til Cash Management. Her diskuterer vi roller og funktioner i kontanthåndtering sammen med fordele og ulemper. Du kan også gennemgå vores andre foreslåede artikler for at lære mere -
- Eksempel på direkte metode til kontantstrømopgørelse
- Forskellen mellem Asset Management vs Wealth Management
- Vigtigste forskelle mellem regnskab kontra økonomisk styring
- 9 Vigtige måder at forbedre styring af forsyningskæder