Når det er sagt, giver gensidige fonde mange fordele, som handel med aktier ikke gør. Men sammen med disse gensidige fonde fordele kommer også risiciene. Læs videre for at vide mere om de forskellige former for top gensidige fonde på markedet i dag.
Gensidige fonde - varierende typologier
Baseret på arten af investeringer kan hver gensidig fond erklære, hvilken type instrument den vil investere i. Dette opdeles yderligere i aktiefondsprogrammer, diversificerede fonde, forgyldte fonde, pengemarkedsfonde, sektorspecifikke, gældsfondsordninger og indeksfonde.
Mens gældsmidler eller ordninger også kaldes indkomstfonde, kaldes diversificerede fonde eller ordninger afbalancerede fonde. Baseret på tidspunktet for lukning af ordningen, kan det grundlæggende om gensidige fonde også kategoriseres i åbne og tætte ordninger. Hvor der ikke er nogen specifik dato for, hvornår ordningen vil blive lukket, er den åben. Så mens åbne ender er mere liberale i deres udsigter, er nært afsluttede fonde ret snævre!
Baseret på skatteincitamentordninger kan gensidige fonde opdeles i skattebesparelser og ikke skattebesparende fonde. En anden typologi er mulig baseret på periodicitet / tidspunkt for udbetalinger såsom udbytte. Kategoriseringen er som følger:
- Ordninger med udbetalt udbytte
- Geninvesteringsordninger
Det, der er vigtigt, er, at gensidige fonde fungerer til de gensidige fordele for investorer og virksomheder. Ordninger kan også være i forskellige permutationer og kombinationer. F.eks. Er kapitalfinansiering åben og kan have en udbetalingsplan.
Se inden dit spring er et passende ordsprog til gensidige fondsmarkeder. Før investering skal man være klar over ordningens art og vælge pr. Risikoaversion og periodicitet af udbytte fra ordningen.
Anbefalede kurser
- Corporate Finance Online Uddannelse
- Certificeringskursus i værdiansættelse af aktier
- Program om afledte markeder
- IFRS-kursus
Gensidige fonde: forskellige typer
Indeksfonde er de gensidige fonde, der investerer i en portefølje af værdipapirer, der repræsenterer hele det særlige marked eller dets stykke. Et eksempel ville være hele aktiemarkedet eller bare en del af det, såsom internationale aktier eller små virksomheder. Midler kan bygges for at duplikere effektiviteten af deres relevante marked. Indeksfonde sporer markedets indekser. Disse midler er overkommelige priser og lette at vedligeholde. For eksempel vil en NSE-indeksfond sigte mod at give det samme afkast som NSE-indekset.
Aktivt forvaltede midler er dem, der aktivt forvaltes af fagfolk eller porteføljeforvaltere, der vælger aktier, der matcher investeringsstrategier. Med hensyn til markedsindekset er formålet med sådanne fonde at overgå det. For eksempel, snarere end at spore NSE-indekset, vil aktive aktieforvaltere i Indien forsøge at overgå indekset. Investorer skal betale forvalterne for deres arbejde, og det er op til gensidige fondsforvaltere at overliste indekset.
Livscyklus- eller måldatafonde er dem, der investerer i en blanding af aktier og obligationer. Disse er dybest set gensidige fonde, der er foretaget af investeringer i andre fonde. Fordelingen af fonden til dens investeringer ændrer sig over en periode. Med alderen bliver ikke kun investoren ældre, men også forholdet mellem penge, der er tildelt aktier kontra obligationer, bliver konservativt. Dette fungerer virkelig godt, hvis du har en porteføljemanager til at overvåge midlerne.
Livsstilsfonde er dem, der involverer en blanding af aktie- og obligationsfonde, der ikke ændrer sig over tid. Livsstilsfonde kan være moderat, aggressiv eller konservativ.
Skatteforvaltede fonde er gensidige fonde, der sigter mod at holde skattepligtige kapitalgevinster plus andre udlodninger til fondeindehavere til den mindste procentdel.
Afbalancerede fonde er dem, der investerer i en kombination af aktier og obligationer. Disse fonde har en konservativ blanding på tæt på 60% i aktier og den resterende forudskæring i obligationer typisk. Afbalancerede fonde er en kombination af vækst- og indkomstfonde. De giver løbende indkomst og mere vækst senere. Sådanne gensidige fonde har lav til moderat stabilitet. Yderligere, når de slår en jævn køl, lover de moderat afkast af gensidige fonde, selv om investoren oplever en vis risiko.
Indkomstfonde er de gensidige fonde, der investerer i fastforrentede værdipapirer og derved genererer en regelmæssig indkomst. Selvom dette er en stabil mulighed, er det ikke uden dets risici. Indkomstfondens renter er følsomme i en vis grad.
Åbn eller Luk: De mange indstillinger
En tæt afdeling har faste aktier, som er udestående og opererer i en fast varighed på omkring et årti. Sådanne midler er kun åbne i en begrænset periode og handles på børsen med en specificeret indløsningsperiode. Åbne midler er der til abonnement hele året. I modsætning til lukkede midler er disse ikke noteret på børsen. Dette er åbne midler, fordi investorer har fleksibilitet til at købe eller sælge deres investering på ethvert tidspunkt.
Åbning af en verden af muligheder: Forskellige åbne slutningsfonde
Gælds- / indkomstordninger er dem, hvor en massiv del af den investerbare fond kanaliseres via obligationer, statspapirer og gældsinstrumenter. Kapitalværdiansættelse er lav som mod kapitalandele. Der er en lav risiko forbundet med denne type gensidige fonde, men der er også lavt afkast.
Ordninger med gensidig fondsmarked er rettet mod kapitalbevaring, hvorved gevinster følger, da renten er højere på disse typer af fonde end mod bankindskud. Disse fonde udgør mindre risiko og er meget likvide. Disse fonde er ideelle til investorer, der ønsker kortsigtede instrumenter, mens de venter på bedre muligheder. Rimelige afkast er USP for disse fonde.
Aktier eller vækstfonde er en populær gensidig fond blandt dem, der er detailinvestorer. Dette kan være en højrisikoinvestering på kort sigt, men mere end at kompensere for det på lang sigt. For langsigtede fordele er dette den bedste åbne fond.
Indeksordninger følger passive investeringsstrategier og benchmarkindekser som Sensex og Nifty. En anden type åbne midler er sektorfonde, der investeres i specifikke sektorer som it, medicinalvarer eller segmenter af kapitalmarkedet, såsom små, mellemstore og store cap. Risikoen er høj, men også afkastet.
En anden type åbne ordninger er skattebesparelser, der giver langsigtede muligheder og skattefordele. Kaldte kapitalbaserede opsparingsordninger og har en 3 års lås i perioden.
Afbalancerede fonde er en type åbne midler til at nyde vækst og indkomst med regelmæssige intervaller og er perfekt til investorer, der er forsigtige, men alligevel risikerer at tage.
Lukning af investeringshullet sikkert: Luk afsluttede gensidige fondsordninger
Gensidige fonde med tæt slutning er dem, der har en fastlagt løbetid, og investorer kan kun investere i den nye fondstilbydelsesperiode i en begrænset periode. Dette er beskyttende gensidige fonde, der investerer og beskytter kapital på samme tid. En tæt gensidig fond er kapitalbeskyttelse. I denne type fonde sikres hovedbeløbet, mens der leveres rimeligt afkast. Investering i værdipapirer af høj kvalitet med begrænset eksponering for aktier er et andet træk ved denne gensidige fond.
Faste forfaldsplaner eller FMP'er er gensidige fondsordninger inden for en løbetid, som er specifik. Ordninger inkluderer gældsinstrumenter, der modnes på linje med en bestemt tidsperiode og optjener renter i værdipapirer i en portefølje. Rentekomponenten kaldes kuponer. Planer med fast løbetid styres passivt, og udgifter, der er afholdt til denne ordning, er lavere end aktivt forvaltede ordninger.
Gensidige gensidige fonde: Bedst fra begge verdener
De opererer inden for kombinationen af åbne og tætte ordninger og giver investorerne chancen for at handle enheder med forudbestemte intervaller.
Forvaltning af gensidig fond: Aktiv mod passiv sondring
Aktivt forvaltede midler betyder, at der er aktive forsøg fra porteføljeforvalteren til at overgå markedet eller handelsstandarder. Passiv forvaltning inkluderer kapitalandele, hvor værdipapirerne er beregnet til at måle og gentage præstationsindeksernes præstationsindeks.
One of a Kind: Specialiserede fonde
Disse midler er forbundet med visse mandater såsom sociale årsager, råvarer, fast ejendom og så videre. Et eksempel på denne form for gensidig fond er sociale eller etiske investeringer, hvor fonden investerer i gensidige fonde selskaber, der fremmer miljøforvaltning, menneskerettigheder såvel som inklusion, samtidig med at de undgår forsvars-, militær-, spil- eller alkoholholdige drikkevarer.
Funds of Funds: The Bigger Picture
Disse fonde investerer i andre fonde og ligner afbalancerede fonde. De har højere MER i forhold til frittstående gensidige fonde.
Investeringens filosofi: Mange tilgange
Porteføljeforvaltere følger forskellige investeringsfilosofier og investeringsformer for at opfylde en fonds investeringsmål. Fonde med forskellige investeringsformer tillader diversificering ud over investeringstypen og et godt middel til at reducere risikoen.
- Top-Down-tilgang: Denne tilgang til investering ser på det større økonomiske billede og investerer i specifikke virksomheder, der ser ud til at fungere godt på lang sigt.
- Bottom-Up-tilgang: Dette fokuserer på at vælge specifikke virksomheder, der klarer sig godt, uanset branche og / eller økonomi.
- En blanding af de to følges generelt af porteføljeledere, der fører tilsyn med en global portefølje.
- Teknisk analyse er endnu en investeringstil, der er afhængig af tidligere markedsdata for at registrere investeringspriserne.
Rundt om i verden: gensidige fonde efter region
Globale eller internationale fonde er dem, hvor investoren foretager en investering overalt i verden. Ulempen med disse fonde er, at de er en del af en velafbalanceret portefølje, der reducerer risikoen gennem diversificering, mens man bærer land og politiske risici.
Sektorfonde er målrettet mod specifikke sektorer i økonomien, herunder sundhed, finans og bioteknologi. Dette er en gensidig fondsordning, som er ekstremt risikabel og følgelig enormt rentabel.
Regionale fonde fokuserer på bestemte dele af verden som en bestemt region eller nation. Disse gensidige fondsaktier gør det lettere at investere i fremmede lande, men du skal være klar til en høj procentdel af tab. Dette skyldes, at lokale faktorer har en tendens til at være meget indflydelsesrige når det gælder skæbnen for sådanne gensidige fonde. Fra politisk ledelse til økonomisk status påvirker regionens dynamik den gensidige fond og de penge, der tjenes derfra.
Konklusion
Rob Chernow sagde, at det bedste ved gensidige fonde er, at de tilbyder sikkerhed og diversificering, men at de ikke nødvendigvis tilbyder diversificering eller sikkerhed.
En masse analytikere har talt om, hvordan gensidige fonde er underlagt risici, og tilbudsdokumentet er en vigtig overvejelse. Gensidige fonde har en afvejning med risiko-belønning, hvor jo højere risikoen er, jo større er belønningen.
Det eneste trick er at minimere risikoen og maksimere gevinsterne. Men fangsten er, at belønning kun er mulig, når der er risiko. Gensidige fonde er en form for investering, der er lige så risikabel som futures trading … den eneste forskel er, at du overlader kapitalen til en porteføljemanager, der er en dygtig professionel dygtig til at få belønningen uden at pådrage sig risiciene. Valg af den rigtige gensidige fond og hvordan man investerer i gensidige fonde kan have øjeblikkelige og langsigtede økonomiske følger. Kontanter er et faktum, men fortjeneste er en mening. Gensidige fonde gør denne udtalelse en sikkerhed.
Anbefalet artikel
Her er nogle artikler, der hjælper dig med at få flere detaljer om gensidig fond, så bare gå gennem linket
- 10 Vigtig funktion, som alle skal bruge
- Gensidig fond vs Exchange Traded Fund Forskelle
- Finansiel uddannelse er din bedste investering
- Kundeguide til finansiel planlægning
- Futures Trading